A indústria de seguros tem um valor de US$7 trilhões em nível global. Infelizmente, tem sido um setor que tradicionalmente demora a adotar a digitalização em larga escala.

Insurtech é uma junção dos termos em inglês para seguros e tecnologia, inspirado em fintech (finanças e tecnologia), e descreve a convergência digital que proporciona economia de custos e eficiência ao modelo atual da indústria de seguros.

É um setor que, surpreendentemente, recebe pouco financiamento em comparação com os seus pares fintech.

Essa desconexão abre oportunidades atraentes, especialmente na América Latina e no Caribe, onde a penetração de seguros está muito abaixo das médias globais.

A região está pronta para uma revolução insurtech que pode impulsionar a inclusão financeira, fortalecer a resiliência econômica e desbloquear o potencial de um mercado ainda inexplorado.

O seguro desempenha um papel vital além da mitigação de riscos: é fundamental para o desenvolvimento econômico e a redução da desigualdade de renda, como mostra o gráfico abaixo. 

Lacuna de proteção

Quando empresas e pessoas podem se proteger contra eventos imprevistos, investem com mais confiança e alcançam maior resiliência.

Isso é especialmente importante na nossa região, onde as disparidades de renda significam que o acesso a seguros acessíveis pode transformar vidas, especialmente para famílias da classe média emergente e pequenos empreendedores.

Numa região conhecida por sua volatilidade econômica, o seguro oferece uma rede de apoio crucial que pode evitar que contratempos temporários se tornem desastres financeiros permanentes.

Os números são claros: a América Latina e o Caribe enfrentam uma brecha de proteção de seguros de US$ 267 bilhões. Em outras palavras, milhões de pessoas e empresas estão a um acidente ou desastre de distância de uma catástrofe financeira.

Um imperativo social

A penetração atual dos seguros está muito abaixo das necessidades econômicas da região.

Essa lacuna representa uma oportunidade de mercado, mas também um imperativo social para proteger populações vulneráveis de perdas financeiras catastróficas.

Várias tendências estão convergindo para impulsionar a demanda por seguros. A classe média em expansão busca cada vez mais produtos de proteção financeira à medida que os seus ativos e responsabilidades crescem.

Enquanto isso, a adoção generalizada de smartphones superou os serviços bancários tradicionais, criando caminhos naturais para soluções digitais de seguros.

O setor empresarial apresenta outra oportunidade crucial: embora as PMEs representem 99,5% das empresas latino-americanas e empreguem 60 milhões de pessoas, impressionantes 85% não têm cobertura de seguro adequada.

Essa insuficiência deixa um motor econômico vital da região exposto a riscos significativos.

Modelos comprovados

A tecnologia está finalmente trazendo o setor de seguros para a era moderna. Plataformas digitais simplificam a compra de apólices, enquanto Inteligência Artificial (IA) e análise de dados permitem contratações mais precisas e produtos personalizados.

O seguro baseado no uso, impulsionado por dispositivos com internet das coisas (IoT), está ganhando espaço nas coberturas automotiva e de saúde.

Essas inovações tornam o seguro mais acessível e relevante para os consumidores atuais.

Além disso, a tecnologia blockchain agiliza o processamento de sinistros e reduz fraudes, enquanto aplicativos móveis tornam a gestão de apólices mais conveniente do que nunca.

A nossa região pode evitar os erros iniciais do insurtech nos EUA e Europa adotando modelos comprovados como seguro integrado, distribuição B2B2C e subscrição baseada em IA.

Em vez de interromper os atores atuais do mercado, o insurtech 2.0 busca capacitá-los, especialmente os corretores, que continuam a ser fundamentais na América Latina e no Caribe.

Ferramentas baseadas em IA aumentam a eficiência dos corretores, automatizando fluxos de trabalho e melhorando a interação com os clientes.

O seguro integrado e o microseguro, a cobertura paramétrica e os modelos pay-as-you-go também tornam o seguro mais acessível e relevante.

Impulsionando a inovação

Ao integrar essas inovações aos ecossistemas digitais existentes, a região pode expandir rapidamente a proteção, garantindo resiliência financeira para populações desacompanhadas e criando um mercado escalável e de alto crescimento.

Em vez de resistirem à mudança, seguradoras tradicionais estão cada vez mais se associando a startups insurtech para impulsionar a inovação.

Essas colaborações combinam o conhecimento tradicional do mercado com a agilidade das startups, criando sinergias poderosas que beneficiam ambas as partes.

Enquanto isso, os reguladores estão adaptando os marcos legais para apoiar soluções digitais de seguros, reconhecendo o seu papel na expansão da inclusão financeira.

A oportunidade vai além do seguro pessoal. A cobertura comercial, especialmente para PMEs, representa um vasto mercado inexplorado.

Plataformas digitais podem atender eficientemente essas empresas com produtos personalizados que seguradoras tradicionais muitas vezes consideram não rentáveis.

Da mesma forma, microseguros entregues por plataformas móveis podem proteger milhões de pessoas de baixa renda contra riscos específicos a preços acessíveis.

Além disso, à medida que eventos climáticos extremos se tornam mais frequentes, produtos de seguros inovadores podem ajudar comunidades e empresas a construir resiliência.

Soluções paramétricas, que pagam com base em gatilhos predefinidos em vez de perdas avaliadas, podem revolucionar a proteção contra desastres em regiões vulneráveis.

Reconhecimento crescente

A oportunidade para o capital de risco é atraente.

Com um PIB regional de US$ 6,5 trilhões, a América Latina seria a terceira maior economia do mundo se fosse unificada; no entanto, o insurtech atrai apenas 3% do financiamento fintech regional, contra 11% globalmente.

Ainda assim, o setor é promissor: os investimentos regionais em insurtech cresceram a uma taxa composta anual de 25% entre 2018 e 2023.

Essa trajetória sugere um reconhecimento crescente do potencial do setor, mesmo com lacunas financeiras importantes ainda por preencher.

A mensagem para os investidores é clara: o setor de insurtech na América Latina está pronto para sua transformação.

O investimento estratégico de capital pode gerar retornos atraentes e um impacto social significativo ao expandir a proteção financeira para milhões de pessoas.

Condições ideais

A combinação de grande tamanho de mercado, baixas taxas de penetração e aumento da adoção digital cria condições ideais para o crescimento do insurtech.

Como prova dessa oportunidade de impacto em larga escala, o BID Invest comprometeu recentemente US$ 5 milhões com o Mundi Ventures Latam Fund I, um fundo de crescimento inicial de US$ 100 milhões voltado para oportunidades insurtech.

O fundo se concentra principalmente em rodadas Série B nos setores de vida, saúde, clima, cibernético, propriedade e reasseguro.

Além da cobertura tradicional, os investimentos apoiarão tecnologias que modernizem as cadeias de valor dos seguros para melhor atender MPMEs, lares e populações vulneráveis em toda a América Latina e o Caribe.